ماشینحساب مارجین
وجه تضمینی که برای باز کردن پوزیشن قفل میشود را ببینید — با مقایسه همین پوزیشن در اهرمهای مختلف.
پارامترهای پوزیشن
مشخصات نماد XAUUSD
- اندازه قرارداد (۱ لات)
- ۱۰۰ اونس
- یک پیپ
- ۰٫۱۰۰۰
- یک نقطه (پیپت)
- ۰٫۰۱۰۰۰
- کوچکترین حجم
- ۰٫۰۱ لات
طلا مثل جفتارز نیست: قرارداد ۱۰۰ اونس است و یک پیپ، ۱۰ سنت حرکت قیمت. برخی بروکرها یک سنت را «پیپ» مینامند؛ سود و زیان و مارجین این ابزار از خود قیمت محاسبه میشود، پس این تفاوت به نتیجه آسیب نمیزند.
مارجین چه معنایی دارد و چه چیزی را عوض میکند؟
مارجین مبلغی از موجودی است که هنگام باز کردن پوزیشن بهعنوان وثیقه قفل میشود؛ پولی نیست که از حساب خارج شود، اما تا بسته شدن پوزیشن قابل استفاده نیست. اهرم تنها همین عدد را کم یا زیاد میکند و اندازه پوزیشن یا ریسک شما را تغییر نمیدهد. اگر موجودی شما کم و اهرم بالا باشد، نوسانهای کوچک بازار نسبت به اعتبار حساب شما بزرگتر به نظر میرسند و احتمال فراخوان مارجین یا بستن اجباری پوزیشن بالا میرود.
برای برنامهریزی ریسک، بهجای اهرم، درصد ریسک هر معامله را تعیین کنید — ابزار حجم پوزیشن و مدیریت ریسک همین محاسبه را انجام میدهد.
مارجین، اهرم و ارزش پوزیشن چه رابطهای دارند؟
ارزش پوزیشن را از ضرب حجم در اندازه قرارداد و قیمت نماد به دست میآورید. برای یک لات طلا در قیمت ۲۴۰۰ دلار، ارزش پوزیشن ۱۰۰ اونس × ۲۴۰۰ دلار یعنی ۲۴۰٬۰۰۰ دلار است — نه ۱۰۰٬۰۰۰ دلار. همین تفاوت، دلیل آن است که مبلغ مارجین طلا معمولاً از جفتارزها بزرگتر به نظر میرسد.
مارجین، تقسیم همین ارزش بر ضریب اهرم است. با اهرم ۱:۱۰۰، همان یک لات طلا به ۲٬۴۰۰ دلار وجه تضمین نیاز دارد. توجه کنید که اهرم بالاتر مارجین را کم میکند اما اندازه پوزیشن و زیان بالقوه آن را تغییر نمیدهد؛ فقط فاصله حساب شما تا فراخوان مارجین را کوتاهتر میکند.
سطح مارجین نسبت اعتبار حساب به مارجین در استفاده است. وقتی این نسبت افت کند، کارگزار هشدار میدهد و در سطحی پایینتر پوزیشنها بهصورت خودکار بسته میشوند. بنابراین مارجین را نه یک هزینه، بلکه یک محدودیت روی حجمی ببینید که واقعاً میتوانید باز کنید.